Короткова И.В. Бизнес-планирование - файл n1.doc

Короткова И.В. Бизнес-планирование
скачать (1484 kb.)
Доступные файлы (1):
n1.doc1484kb.20.11.2012 08:30скачать

n1.doc

1   2   3   4   5   6   7   8   9   10   11

8.2. Классические финансовые формы


Составной частью финансового раздела бизнес-плана являются 3 классические формы финансовой отчётности:

1. Отчёт о прибылях и убытках.

2. Прогнозный баланс.

3. Поток движения денежных средств.

1. Отчёт о прибылях и убытках является самой распространённой формой отчётности о результатах деятельности предприятия.

Цель отчёта – показать прибыльность или убыточность деятельности предприятия посредством отражения операционной, т.е. производственной деятельности в обобщённой форме за определённые периоды времени (месяц, квартал, год).

Таблица 8.5

Пример сокращённого отчёта о прибылях и убытках, млн.руб.

Наименование показателя

Год

2009

2010

Выручка (нетто) от продажи продукции (работ, услуг) (за минусом налога на добавленную стоимость и аналогичных обязательных платежей)

12 132

25 177

Себестоимость реализации продукции

5541

10554

Прибыль от продаж

6591

14623

Проценты к получению

4

34

Проценты к уплате

595

243

Доходы от участия в других организациях

202

480

Прочие операционные доходы

2892

21906

Прочие операционные расходы

3474

22753

Прочие внереализационные доходы

595

501

Прочие внереализационные расходы

568

2583

Прибыль отчетного периода

5647

11965

Налог на прибыль и иные аналогичные обязательные платежи

1625

3993

Прибыль (убыток) от обычной деятельности

4022

7972

Чрезвычайные доходы

-

2

Чрезвычайные расходы

56

16

Чистая прибыль (нераспределенная прибыль (убыток)) отчетного периода

3966*

7958*

* в том числе целевые инвестиционные средства

2381

5975

2. Прогнозный баланс

Балансовый отчёт отражает финансовое положение предприятия на конец отчётного периода.

Баланс состоит из двух частей: актива и пассива. Главное правило баланса: равенство актива и пассива.

Актив отражает активную деятельность предприятия, т. е. куда вкладывает свои ресурсы предприятие.

В пассиве отражаются все источники поступления денежных средств. Здесь наглядно видно, откуда предприятие получает ресурсы для осуществления своей деятельности.

Таблица 8.6

Пример сокращённого баланса, млн.руб.

Наименование статей

Период

01.01.2010

01.01.2011

Активы

166 911

173 932

Нематериальные активы

17

31

Основные средства по остаточной стоимости

42 343

40 381

Незавершенное строительство

12 810

14 615

Долгосрочные финансовые вложения

83 742

90 196

Запасы

705

925

Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям

155

416

Дебиторская задолженность

26 471

25 164

Краткосрочные финансовые вложения

502

1 841

Денежные средства

166

363

Пассивы

166 911

173 932

Уставный капитал

21 558

21 558

Добавочный капитал

108 596

112 738

Резервный капитал

142

3 234

Фонды социальной сферы

206

46

Нераспределенная прибыль прошлых лет и отч. года

18 220

16 870

Долгосрочные заемные средства

1 095

3 043

     в том числе облигации

982

3 000

Краткосрочные заемные средства

4 605

981

Кредиторская задолженность

12 275

15 050

Расчеты по дивидендам

70

7

Доходы будущих периодов

58

250

Фонды потребления







Резервы предстоящих расходов и платежей

38

39

Прочие пассивы

48

116

3. Поток движения денежных средств (Кэш-фло) содержит данные обо всех поступлениях и расходовании денежных средств за определённый период.

При составлении отчёта разделяют приход и расход наличных по производственной (операционной или текущей), финансовой и инвестиционной деятельности предприятия:

Таблица 8.7

Пример отчета о движении денежных средств

Наименование статьи

I кв. 2011 г.

II кв. 2011 г.

Поступления от продаж

1 364 300

5 024 300

Затраты на материалы и комплектующие

2 958 333

5 116 667

Постоянные издержки

73 011

21 900

Зарплата и социальные взносы

130 583

130 583

Налоги

-266 048

51 739

Расходы по процентам

69 396

59 721

Лизинговые платежи







Кэш-фло от операционной деятельности

-1 531 579

-296 589

Приобретение основных средств

305 680




Строительство

400 000




Прочие капиталовложения

26 000




Кэш-фло от инвестиционной деятельности

-731 680




Акционерный капитал

2 000 000




Поступления заемных средств

1 500 000




Возврат займов

15 000

215 000

Выплата дивидендов




91 147

Кэш-фло от финансовой деятельности

3 415 604

-365 868

СУММАРНЫЙ ДЕНЕЖНЫЙ ПОТОК

1 152 344

-662 457

Денежные средства на начало периода




1 152 344

Денежные средства на конец периода

1 152 344

489 887



9. ИНВЕСТИЦИОННЫЙ ПЛАН. ОЦЕНКА РИСКОВ И СТРАХОВАНИЕ

9.1. Инвестиционный план


1. Расчёт требуемых инвестиций

В инвестиционном плане отражается потребность предприятия в инвестициях, указывается, за счёт каких средств будет осуществляться финансирование проекта (собственных/заёмных).

Таблица 9.1

Расчёт требуемых инвестиций

Объекты инвестиций

Периоды реализации проекта – объёмы инвестиций




2011

2012

2013

1. Предпроектные исследования, планирование проекта










2. Объекты основных средств, в том числе:










недвижимость










оборудование










3. Нематериальные активы, в том числе:










строительство










ремонт










4. Другие объекты










Итого










2. Источники инвестиций

Таблица 9.2

Финансирование проекта

Наименование и источник финансирования

Сумма

Направления вложения

Собственные денежные средства




проведение маркетинговых исследований

приобретение оборудования

ремонт

Займ ОАО «Призма»




закупка сырья

Итого





9.2. Оценка рисков и страхование


Предпринимательский риск – опасность недополучения дохода, возникновения материальных и финансовых потерь в предпринимательской деятельности.

Различают степени риска:

Потери от риска в предпринимательской деятельности подразделяют на материальные, трудовые, финансовые, потери времени, специальные виды потерь.

Материальные потери – это не предусмотренные проектом затраты или прямые потери материальных объектов в натуральном выражении (здания, сооружения, передаточные устройства, продукция, полуфабрикаты, материалы, сырье, комплектующие изделия).

Потери времени возникают в том случае, если процесс предпринимательской деятельности вдет медленнее предусмотренного проектом (измеряется часами, сутками, декадами, месяцами и т.д.)

К числу специальных видов потерь можно отнести: потери, связанные с нанесением ущерба здоровью и жизни людей, окружающей среде, престижу предпринимателя и с другими неблагоприятными социальными и морально-психологическими факторами.

Особая группа специальных видов потерь – потери от воздействия непредвиденных факторов политического характера. Они вносят неразбериху в сложившиеся экономические условия жизни людей, нарушают ритм производственно-хозяйственной деятельности, порождают повышенные затраты живого и овеществленного труда, снижают прибыль. К типичным источникам политического фактора риска можно отнести: снижение деловой активности людей, снижение уровня трудовой и исполнительской дисциплины, неисполнение принятых законодательных актов, нарушение платежей и взаиморасчетов, неустойчивость налоговых ставок, принудительные отчисления и платежи, не имеющие здравого экономического смысла, отчуждение имущества или денежных средств и др.

Трудовые потери – потери рабочего времени, вызванные случайными или непредвиденными обстоятельствами, например использованием некалиброванного прутка и обработкой его на универсальном токарном станке вместо автомата; применение опытно-статистических норм времени вместо технически обоснованных (единица измерения –
чел.-час. или чел.-дни рабочего времени).

Риск-менеджмент – это система управления риском и финансовыми отношениями. Управление осуществляется с помощью различных видов информации.

Основными способами уменьшения риска могут быть:

  1. Привлечение к разработке проекта консультантов.

  2. Глубокая предпроектная проработка сопутствующих проблем.

  3. Прогнозирование тенденций развития рыночной конъюнктуры, спроса на данную продукцию или услуги.

  4. Распределение риска между участниками проекта, его соисполнителями.

  5. Страхование.

  6. Приобретение доп. Информации о выборе и результатах – помогает сделать более точный прогноз и снизить риск,

  7. Лимитирование – установление предельных сумм расходов, продажи, кредита,

  8. Диверсификация – распределение инвестируемых средств между различными объектами вложения капитала (не связанными между собой) с целью снижения степени риска и потерь доходов,

  9. Самострахование – резервирование средств на покрытие непредвиденных расходов.

Для определения степени риска используют два метода: статистический и экспертный.

В основе статистического метода лежат приемы математической статистики (расчет вариации, дисперсии и стандартного отклонения по показателям финансово-хозяйственной деятельности предприятия). В качестве показателей финансово-хозяйственной деятельности, как правило, используют отношение прибыли к затратам или к инвестициям (показатели рентабельности).

Статистический метод относительно точен, но требует значительного объема данных и в то же время не учитывает резких изменений в инвестиционной политике предприятия и влияния внешних факторов.

Для преодоления этих недостатков используют экспертный метод. Он основан на усреднении экспертных оценок риска.

Каждый риск (R) описывается определенным числом факторов риска. Значения каждого риска ранжируются по степени вероятного риска и нормируются, то есть каждому присваивается определенный балл B (1–10). С учетом степени рискоёмкости каждому фактору присваивается экспертным путем свой вес W, который отражает долю влияния фактора в общей величине риска. Сумма весов приравнивается к 1. Отсутствие какого-либо фактора оценивается нулевой отметкой. Балл фактора умножается на соответствующий вес, а сумма результатов определяет величину данного риска (9.1.).

R = E (BхW) (9.1.)

Чем ближе величина R к 1, тем меньше риск, а чем ближе к 10, тем он больше. Существует понятие зон риска, пределов, в которых риск не превышает определенных величин.

Таблица 9.3

Зоны риска

Границы зоны риска

Зона риска

0

Безрисковая

0,1 – 2,5

Минимальная

2,6 – 5,0

Повышенная

5,1 – 7,5

Критическая

7,6 – 10,0

Недопустимая



ВОПРОСЫ ДЛЯ ИТОГОВОГО ЗАЧЁТА


  1. Охарактеризуйте понятия «бизнес-план», «бизнес-планирование».

  2. Назовите вопросы, на которые отвечает бизнес-план.

  3. Раскройте сущность функций бизнес-плана.

  4. Охарактеризуйте понятие «планирование» и пять этапов деятельности.

  5. Охарактеризуйте понятие «стратегия». Объясните сущность анализа исходной позиции по критериям.

  6. Дайте определение миссии фирмы, приведите примеры.

  7. Назовите характеристики целей фирмы.

  8. Охарактеризуйте этапы выработки стратегии.

  9. Охарактеризуйте цели бизнес-планирования.

  10. Перечислите проблемы, решаемые с помощью бизнес-планирования.

  11. Назовите виды бизнес-планов, дайте им характеристику.

  12. Перечислите содержание бизнес-плана.

  13. Назовите правила по оформлению бизнес-плана.

  14. Охарактеризуйте этапы разработки бизнес-плана.

  15. Объясните назначение и приведите содержание аннотации бизнес-плана.

  16. Объясните назначение и приведите содержание меморандума конфиденциальности.

  17. Объясните назначение и приведите содержание резюме.

  18. Перечислите элементы содержания 1 раздела бизнес-плана: «Описание предприятия и отрасли».

  19. Какие задачи и как решает анализ состояния и перспектив развития отрасли?

  20. Перечислите содержание описания отрасли.

  21. Поясните сущность анализа финансово-хозяйственной деятельности предприятия. Приведите примеры показателей.

  22. Объясните сущность swot-анализа и приведите примеры содержания этой матрицы.

  23. Поясните сущность и приведите содержание 2 раздела: «Описание продукции (услуг)».

  24. Охарактеризуйте понятия «рынок», «ёмкость рынка», «сегментация», «сегмент рынка».

  25. Объясните, почему в бизнес-планировании важным элементом является анализ рынка сбыта.

  26. Приведите пример сегментации рынка сбыта по различным критериям.

  27. Охарактеризуйте потребителя продукции, его требования и пути их выполнения на предприятии.

  28. Охарактеризуйте каналы сбыта продукции.

  29. Охарактеризуйте методы стимулирования сбыта.

  30. Назовите элементы анализа конкурентов.

  31. Объясните сущность выбора стратегии маркетинга с помощью матрицы Ансоффа.

  32. Приведите элементы ценовой политики, включаемые в 3 раздел бизнес-плана: «План маркетинга».

  33. Охарактеризуйте элементы 4 раздела бизнес-плана: «План производства».

  34. Раскройте содержание части организационного плана: «Руководство компании».

  35. Объясните сущность организационной структуры.

  36. Перечислите содержание подраздела: «Система управления предприятием».

  37. Перечислите элементы содержания 6 раздела бизнес-плана: «Финансовый план».

  38. Охарактеризуйте подраздел: «Базовые допущения».

  39. Дайте характеристику видам издержек.

  40. Объясните сущность амортизации и линейного метода расчёта её годовой нормы.

  41. Охарактеризуйте методы калькуляции себестоимости.

  42. Охарактеризуйте классические финансовые формы.

  43. Раскройте содержание 9 раздела бизнес-плана: «Инвестиционный план. Оценка рисков и страхование».

  44. Назовите степени риска. Объясните сущность риск-менеджмента.

СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ


  1. Черняк В.З. Бизнес-планирование. Учебник для ВУЗов. – М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2009.

  2. Гомола А.И., Жанин П.А. Бизнес-планирование: Учебное пособие. – М.: Издательский центр «Академия», 2007.

  3. Бизнес-планирование: Учебник/Под ред. В.М. Попова, С.И. Ляпунова. – М.: Финансы и статистика, 2010.

  4. Просветов Г.И. Экономический анализ: задачи и решения: Учебно-практическое пособие. – М.: Издательство «Альфа-Пресс», 2008.

  5. Васильев Г.А., Поляков В.А. Основы рекламы: Учебное пособие. – М.: Вузовский учебник, 2009.

  6. Маслова Т.Д., Божук С.Г., Ковалик Л.Н. Маркетинг. – СПб.: Питер, 2008.

  7. Электронный учебник: В.З. Черняк Бизнес-планирование. – М.: КНОРУС, 2010.





1   2   3   4   5   6   7   8   9   10   11


Учебный материал
© bib.convdocs.org
При копировании укажите ссылку.
обратиться к администрации