Андреев М.В. Оценка рисков и их влияния на непрерывность бизнеса на рынке недвижимости - файл n1.doc

Андреев М.В. Оценка рисков и их влияния на непрерывность бизнеса на рынке недвижимости
скачать (647.5 kb.)
Доступные файлы (1):
n1.doc648kb.20.11.2012 13:35скачать

n1.doc




На правах рукописи

Андреев Максим Владимирович

ОЦЕНКА РИСКОВ И ИХ ВЛИЯНИЯ НА НЕПРЕРЫВНОСТЬ БИЗНЕСА НА РЫНКЕ НЕДВИЖИМОСТИ
Специальность

08.00.10 - Финансы, денежное обращение и кредит


АВТОРЕФЕРАТ

диссертации на соискание ученой степени кандидата экономических наук


Москва - 2008
Работа выполнена на кафедре финансового менеджмента и бухгалтерского учета ГОУ ВПО «Московская государственная академия делового администрирования»

Научный руководитель: доктор экономических наук, профессор

Захаров Игорь Васильевич


Официальные оппоненты: доктор экономических наук, профессор

Шувалова Елена Борисовна
кандидат экономических наук, доцент

Терещенко Владимир Павлович

Ведущая организация: Всероссийская государственная

налоговая академия

Защита состоится «26» мая 2008 года в 12:00 на заседании диссертационного совета Д 446.004.01 при ГОУ ВПО «Российский государственный торгово-экономический университет» по адресу: 125993, Москва, ул. Смольная, 36, ауд. 127

С диссертацией можно ознакомиться в библиотеке ГОУ ВПО «Российский государственный торгово-экономический университет»

Автореферат разослан «24» апреля 2008 года

Ученый секретарь

диссертационного совета И.В. Пшеницын
I. Общая характеристика работы
Актуальность темы исследования. Любая операция, действие, работа сопровождается рисками с присущими ему последствиями. Риск как неотъемлемый элемент экономической, политической и социальной жизни общества сопровождает все направления и сферы деятельности любой организации, развивающейся в рыночных условиях. Глобализация, усложнение производственных процессов, усиление конкуренции, появление новых внешних и внутренних угроз оказывает значительное влияние на деятельность хозяйствующего субъекта. Данные воздействия могут полностью остановить деятельность организации, поэтому прогнозирование таких угроз и планирование превентивных мероприятий позволяет хозяйствующим субъектам минимизировать возможный ущерб в результате наступления рисковых событий. В таких условиях организации должны не только изучать потенциальные угрозы, но и определять их влияние на текущую операционную деятельность хозяйствующего субъекта.

Изучение аспектов обеспечения деятельности хозяйствующего субъекта и сохранение ключевых ресурсов приводит к появлению нового подхода к оценке рисков – концепция непрерывности бизнеса. Данный подход основывается на исследовании процессов функционирования компании и определении событий-прерывателей, которые могут впоследствии приостановить деятельность организации на продолжительный срок. Использование данной концепции позволяет хозяйствующим субъектам снизить величину потерь в случае наступления рискового события. Особенно рискованной сферой деятельности является управление объектами коммерческой недвижимости.

В теоретическом плане недостаточно разработаны вопросы влияния рисков на непрерывное развитие бизнеса.

Методологическое осмысление процессов обеспечения функционирования бизнеса, оптимизации финансовых потоков и сохранения ключевых ресурсов является залогом устойчивого и непрерывного развития хозяйствующего субъекта. В этой связи актуальной задачей является поиск новых подходов к оценке рисковых событий, влияющих на деятельность хозяйствующего субъекта.

Степень разработанности проблемы. Исследование сущности рисков и методов управления ими рассмотрены в трудах зарубежных и отечественных ученых. Серьезные исследования о сущности риска представлены в работах Д. Кейнс, Г. Марковица, У. Шарпа, Э.Дж. Доллана, Т. Коха, Э.Альтмана, Э. Кэрри и других ученых.

В России методы и приемы оценки рисков рассмотрены в работах И.Т.Балабанова, Е.С. Стояновой, А.С. Шапкина, О.А.Ковалевич, Э.А. Островской, Л.П. Гончаренко, Г.В. Чернова, Н.В. Хохлова и других авторов.

В России издана одна книга авторов В.В. Дрожжинова и Г.Е. Моисеенко, посвященная вопросам непрерывности бизнеса. Зарубежный опыт в исследовании вопросов управления непрерывностью бизнеса связан с такими именами, как С.Актар и А.Сиид.

Цель исследования заключается в разработке теоретических положений и практических рекомендаций по оценке рисков и их влияния на обеспечение непрерывности развития хозяйствующего субъекта, в том числе и разработку интегрированной процессной модели управления рисками.

Для достижения цели были поставлены и реализованы следующие основные задачи:

Объектом исследования является деятельность коммерческих организации в условиях неопределенности, присущей рыночной экономике, и в условиях влияния различных событий-прерывателей.

Предмет исследования - совокупность методологических положений и практических рекомендаций по оценке рисков и их влияния на непрерывность функционирования хозяйствующего субъекта.

Теоретическую и методическую основу исследования составляют научные труды отечественных и зарубежных авторов в области риск-менеджмента и управления непрерывностью бизнеса; законодательные и нормативные акты, стандарты управления; материалы ряда российских и зарубежных информационно-аналитических и консультационных агентств, опыт работы российских компаний. В процессе исследования используются методы системного анализа и экспертных оценок. В работе содержится аналитический материал, характеризующий управление рисками в конкретных коммерческих организациях.

Исследование выполнено в рамках пункта 3.6. «проблемы управления финансовыми рисками» паспорта специальности «Финансы, денежное обращение и кредит».

Информационной базой исследования послужили данные аналитических и управленческих отчетов коммерческих организации, работающих на рынке коммерческой недвижимости.

Научная новизна диссертации и основные положения заключаются в следующем:

Практическая значимость исследования. Основные положения, рекомендации и выводы диссертационного исследования ориентированы на совершенствование методов оценки рисков и их влияния на непрерывность функционирования коммерческой организации. Внедрение содержащихся в диссертации теоретических и практических рекомендаций в практику работы организации будет способствовать непрерывному и устойчивому развитию хозяйствующего субъекта. Разработанный автором механизм обеспечения непрерывности процессов организаций, оказывающих услуги в сфере управления объектами коммерческой недвижимости, позволяет повысить гибкость реагирования на аварии, снизить величину ущерба от наступления различных событий-прерывателей, повысить устойчивость финансово-хозяйственной деятельности.

Апробация результатов исследования. Методические разработки по оценке рисков и их влияния на непрерывность бизнеса прошли апробацию и используются в практической деятельности Управляющей компании «РЗК», Научно-производственного объединения «Молния», инвестиционной компании «Габриэль-трейд».

Основные предложения, рекомендации и выводы диссертации применимы для большинства коммерческих организаций, предоставляющих услуги в области управления объектами коммерческой недвижимости. Основные результаты диссертационной работы были представлены на научных конференциях:

Публикации результатов исследования. По теме диссертации опубликовано 8 статей общим объемом 1,7 п.л., из них одна статья опубликована в журнале, рекомендованном ВАК, общим объемом 0,3 п.л.

Объем и структура работы. Диссертация состоит из введения, трех глав, заключения, списка литературы и приложений. Научная работа включает 16 рисунков и 13 таблиц.

Во введении отражена актуальность исследования и определены его цель и задачи, раскрыты предмет и объект исследования, его теоретические и методологические основы.

В первой главе «Современное развитие методов оценки рисков» рассмотрены вопросы содержания риска, классификация предпринимательских рисков, механизмы и инструменты современного подхода управления рисками и его сравнение с новым подходом - концепция управления непрерывностью бизнеса.

Вторая глава «Идентификация рисков на рынке коммерческой недвижимости» посвящена изучению системы управления рисками и функционированию одного из участника рынка коммерческой недвижимости – управляющей компании, даны практические рекомендации по составлению плана непрерывности бизнеса и описаны требования к нему.

Третья глава «Разработка организационного механизма обеспечения непрерывности бизнеса на рынке коммерческой недвижимости» содержит организационный механизм обеспечения непрерывности бизнеса управляющей компании, а также интегрированную процессную модель управления рисками организации.

В заключении сформулированы выводы и предложения о развитии методов и инструментов управления рисками, полученные в результате диссертационного исследования.
II. Основные положения диссертации
В диссертации рассмотрены три основные группы проблем, касающихся механизма и подходов к управлению рисками в коммерческой организации для обеспечения непрерывности бизнеса.

Первая группа проблем носит теоретический характер. В современной литературе приводится множество различных определений категории «риск». По нашему мнению, при определении понятия риска необходимо исходить из того, что риск присущ любой системе и любому виду деятельности. Риск возникает в результате принятия неэффективных решений в процессе осуществления регулярной деятельности, наступления неблагоприятных событий и специфических явлений. В конечном итоге риск влияет на финансовое состояние организации и выражается в виде материального ущерба, который может проявиться спустя некоторое время. Поэтому в конечной форме риск всегда является финансовым.

На наш взгляд, риск – это реальная, объективная возможность существенного отклонения определенной характеристики элемента системы (процесса, работы, операции) в результате наступления одного или одновременно нескольких событий.

При определении риска необходимо понимать возможную степень отклонения определенного показателя элемента системы. Например, если объем продаж организации снизился на 2-3% в силу сезонности или прочих обстоятельств, данную ситуацию следует считать некритичной для организации. Однако если продажи упали на 30%, что привело к убыткам из-за неустойчивого положения основного заказчика, то данное отклонение можно считать критическим, а для компании данное событие - рисковым.

Таким образом, управление рисками представляет собой процесс, направленный на минимизацию ущерба в случае существенного изменения показателя элемента системы, регламентированный внутренними нормативными документами и выполняемый установленной организационной единицей посредством изучения внутренней и внешней сред, в которых постоянно функционирует данная система.

Современный подход к оценке рисков и реагирования на них предполагает разработку программы управления рисками, выявление и идентификацию рисков, комплексное проведение количественного и качественного анализа рисков, разработку плана реагирования на риски, мониторинг рисков и реализация плана. Современный подход позволяет изучить риски для любых видов деятельности. В то же время для устойчивого и непрерывного развития необходимо, прежде всего, выделять ключевые риски организации, способные повлиять на функционирование.

В связи с усилением опасности для жизни всего человечества (производственные аварии, террористические акты, глобализационные процессы и т.д.) в конце 90-х гг. ХХ века в науке большое внимание уделялось вопросам безопасности и защиты основных ресурсов. Эти процессы привели к необходимости развития риск-менеджмента. Так появилась концепция управления непрерывностью бизнеса, которая концентрирует внимание на обеспечении работоспособности ключевых бизнес-процессов, а также сохранении основных ресурсов компании (рис. 1).



Рис 1. Механизм обеспечения непрерывности бизнеса
Комплексное исследование рисков и изучение ситуаций их возникновения, а также разработка и реализация мероприятий по реагированию на рисковые события позволяют обеспечить непрерывность развития бизнеса.

Управление непрерывностью бизнеса основывается на изучении рисковых событий, которые могли бы привести к частичной или полной остановке функционирования компании. Ключевое отличие подхода, связанного с управлением непрерывностью бизнеса, от современного подхода заключается в переходе от изучения рисковых событий на различные процессы деятельности хозяйствующего субъекта к изучению их влияния на функционирование и развитие организации.

Концепция непрерывности бизнеса – подход, следование которому в полной мере позволяет идентифицировать потенциальные события-прерыватели (рисковые события), которые угрожают функционированию и развитию организации, и позволяет обеспечить гибкое реагирование на данные события с целью сохранения интересов и репутации собственников, а также факторов, влияющих на увеличение стоимости бизнеса. Главная цель рассматриваемой концепции заключается в том, чтобы позволить руководителям управлять организацией при наступлении чрезвычайных условий путем реализации соответствующей стратегии реагирования в сочетании с ключевым компонентом системы управления организации – управление рисками.

Основные тенденции в управлении непрерывностью бизнеса показывают, что в мире происходит переосмысление аспектов обеспечения доступности, надежности и восстанавливаемости основных ресурсов бизнеса – персонала, производственных процессов и т.д. Концепция управления непрерывностью бизнеса позволяет в кратчайшие сроки восстановить функционирование предприятия и защитить ключевые ресурсы организации в связи с возникновением различных чрезвычайных обстоятельств. Сравнительный анализ сложившегося подхода к управлению рисками и концепции непрерывности бизнеса представлен в табл.
Таблица

Сравнение современного подхода управления рисками с концепцией управления непрерывностью бизнеса

Признак

Современный подход оценки рисков

Концепция управления непрерывностью бизнеса

Объект изучения

(анализа)

Риск

Чистые риски или события – прерыватели функционирования организации

Предмет изучения

Влияние на любые аспекты деятельности компании

Изучение влияния на функционирование компании и сохранение ключевых ресурсов

Основные количественные характеристики объекта изучения

  1. Вероятность наступления события

  2. Ущерб от наступления события

  1. Максимальная длительность простоя ключевого процесса

  2. Максимальная длительность восстановления функционирования

3. Ущерб от приостановления функционирования

4. Затраты на восстановление функционирование

Критерии факторов влияния

  1. Вероятность риска: любая

  2. Ущерб: любой

  1. Вероятность прерывания: любая

  2. Ущерб: высокий

Стратегия реагирования

  1. Избежание риска

  2. Передача риска

  3. Снижение риска

  4. Компенсация и поглощение риска

1. Снижение риска посредством разработки и тестирования плана управления непрерывностью бизнеса, мониторинга и реагирования

2. Компенсация и поглощение риска


В рамках концепции непрерывности бизнеса рисковое событие идентифицируется понятием событие-прерыватель деятельности, под которым подразумевается внештатная ситуация, следствием которой является остановка ключевых бизнес-процессов или потеря ключевых ресурсов на продолжительный период времени. Событие-прерыватель не связано с простоем и системными сбоями, которые могут возникать в рамках нормального функционирования организации и влияние которых снижает эффективность деятельности организации в краткосрочном периоде.

Количественными показателем события-прерывателя являются максимальное время простоя бизнес-процесса (далее МДВП) и максимальная длительность восстановления функционирования (далее МДВФ).

МДВП – это промежуток времени, по происшествию которого последствия прерывания бизнес-процессов начинают препятствовать достижению основных целей коммерческой организации. МДВФ – это промежуток времени с момента наступления события-прерывателя до полного восстановления функционирования организации.

Вторая группа проблем и пути их рассмотрения относятся к изучению специфики оценки рисков и реагирования на них на рынке коммерческой недвижимости и возможности применения инструментов управления непрерывностью бизнеса на данном рынке.

Рынок коммерческой недвижимости привлекает все больше участников. Спрос на профессиональное управление объектами приводит к появлению на рынке компаний, предоставляющих услуги качественного управления объектами недвижимости, разработку концепции и её реализацию, текущую эксплуатацию объекта, работу с арендаторами и др.

Выявление и оценка рисков на рынке недвижимости не носит комплексного характера. При принятии решения о реализации работ по проекту изучаются рисковые события, которые могли бы помешать достижению поставленной задачи. В данном случае лицо, принимающее решение, стремится избежать наступление выявленных рисковых событий или снизить величину ущерба от его наступления.

Ключевым риском для собственников (акционеров) проекта являются потери прав собственности на недвижимое имущество проекта в результате, например, силового захвата недвижимого имущества, атаки рейдеров, природно-техногенных аварий. Поэтому основным мероприятием по снижению ключевого риска (потери прав собственности) является страхование объектов недвижимого имущества от различных видов страховых случаев.

Отсутствие мер по защите ключевых ресурсов (гибкого реагирования на аварии, проведение планово-предупредительных работ, мероприятий по защите корпоративной информации и ключевых сотрудников) и бизнес-процессов не позволяет компаниям своевременно реагировать на наступление различных рисковых событий. В результате исследования выявлены случаи приостановки деятельности компаний на продолжительный срок. Для повышения эффективности управления рисками и для выявления событий-прерывателей, необходимо проведение анализа влияния различных событий на бизнес.

С целью выявления событий-прерывателей деятельности по управлению объектами коммерческой недвижимости автором предложен механизм проведения комплексного анализа влияния различных событий на бизнес, включающий:

В целях исследования специфики управления рисками на рынке недвижимости и определения частных событий-прерывателей бизнеса автор изучил текущую деятельность 23 типичных хозяйствующих субъектов, которые предоставляют услуги по комплексному управлению объектами.

На рынке коммерческой недвижимости сложилась практика (рис. 2) по комплексному управлению объектами, согласно которой создается управляющая компания и ей передаются все функции по комплексному управлению объектом (проектом).


Рис 2. Бизнес-схема деятельности Управляющей компании
С целью определения событий-прерывателей достаточно использовать предложенный механизм комплексного анализа влияния различных событий на бизнес на примере деятельности управляющей компании.

Управляющая компания предоставляют следующие услуги по управлению объектами коммерческой недвижимости (рис. 3):

  1. управление арендой;

  2. управление техническим состоянием объекта;

  3. профилактическое обслуживание и проведение ППР (планово-предупредительные работы);

  4. эксплуатационное обслуживание:

  1. взаимодействие с органами исполнительской власти по согласованию различных административных решений и работа с коммунальными договорами.

Рис 3. Стандартизированные ключевые бизнес-процессы управляющей компании

По нашему мнению, основными специфичными событиями-прерывателями деятельности по управлению объектами коммерческой недвижимости, которые повлекут наибольшие финансовые затраты на восстановление ключевых бизнес-процессов, являются:

Предложенный механизм оценки влияния рисковых событий на бизнес позволяет в обычных ситуациях проанализировать систему управления организации, выявить и проанализировать критические события (риски), выявить и оценить возможные последствия данных событий. В связи с тем, что ключевым ресурсом исследуемой деятельности выступает здание, остановка работы одного из компонентов инфраструктуры которого или нарушение его конструкции, может привести к остановке деятельности управляющей компании и повлияет на финансовую устойчивость бизнеса в целом. В силу этих причин управляющим компаниям следует сформировать гибкий механизм реагирования на аварии и обеспечение работоспособности основных компонентов инфраструктуры здания, разработать план защиты ключевых сотрудников или план передачи их компетенции.

Третья группа проблем определяется необходимостью разработки организационного механизма обеспечения непрерывности деятельности управляющей компании, предоставляющей услуги по комплексному управлению объектами коммерческой недвижимости, а также проектированием процессной модели управления рисками коммерческой организации, учитывающей особенности применения нового подхода.

В целях своевременного предупреждения наступления ключевых событий-прерывателей, а именно нарушения работоспособности здания и его инфраструктуры, требуется периодическое проведение планово-предупредительных работ, который, как минимум, должен включать:

Невозможность оперативного и своевременного реагирования на аварию приводит к существенному увеличению реального ущерба при наступлении рискового события. Для решения данной проблемы необходимо формирование круглосуточной оперативной группы, которая отвечала бы за выполнение планово-предупредительных работ и ликвидацию аварий. После ликвидации аварии необходимо проведение работ по полному восстановлению инфраструктуры здания и информированию соответствующих служб.

Использование нового подхода к оценке рисков и реагирования на них, основанного на обеспечении непрерывности бизнеса, требует дополнения системы управления рисками. В диссертационной работе автором предложена процессная модель управления рисками, которая может быть использована для внедрения в коммерческих организациях и учитывает особенности управления непрерывностью бизнеса (рис. 4).



Рис. 4. Процессная модель управления рисками компании

Процессная модель управления рисками предприятия включает:

Проведенные исследования основных теоретических аспектов оценки рисков и их влияния позволили разработать организационный механизм проведения анализа влияния рисков на бизнес, а также разработать интегрированную процессную модель управления рисками, которая будет способствовать непрерывному развитию хозяйствующих субъектов в современных рыночных условиях.
ОСНОВНЫЕ ПУБЛИКАЦИИ ПО ТЕМЕ ДИССЕРТАЦИИ
Публикации в изданиях, рекомендуемых ВАК

  1. Андреев, М.В. Интеграция концепции непрерывности бизнеса в системе управления рисками предприятия. // Вестник Российского государственного торгово-экономического университета №4 (20), М.: Рос. гос. торг.-экон. ун-т, 2007 г. – 0,3 п.л.

Публикации в других изданиях и материалы конференций

  1. Андреев, М.В. EVA - альтернативный показатель для оценки инвестиционных проектов. // Сборник материалов научно-практ. конф. преподавателей, аспирантов и студентов «Современный менеджмент в России: тенденции, проблемы, решения». М.: МГИДА, 2004 г. – 0,3 п.л.

  2. Андреев, М.В. Природа риска и его характеристики. // Сборник материалов научно-практ. конф. преподавателей, аспирантов «Совершенствование предпринимательской деятельности и ее правовое обеспечение». М: Московский институт предпринимательства и права, 2005 г. – 0,2 п.л.

  3. Андреев, М.В. Управление базой знаний компании как один из инструментов снижения управленческих рисков. // Тезисы докладов преподавателей, аспирантов и студентов на межвузовской научно-практ. конф. на тему «Актуальные проблемы развития экономики, менеджмента, бухгалтерского учета, анализа и аудита». –М:РИПО ИГУМО, 2005 г.– 0,1 п.л.

  4. Андреев, М.В. Определение схемы взаимодействия различных рисков компании. // Сборник материалов научно-практ. конф. преподавателей, аспирантов «Государственное регулирование рыночной экономики 21 века». М: Всероссийская Государственная Налоговая академия, 2005 г. – 0,2 п.л.

  5. Андреев, М.В. Разработка плана управления непрерывности как один из инструментов противодействия наступлению негативных событий. // Сборник материалов научно-практ. конф. преподавателей, аспирантов и студентов «Экономика и социальная сфера: человек, город, Россия ». М.: МГИДА, 2005 г. – 0,2 п.л.

  6. Андреев, М.В. Управление непрерывностью бизнеса как один из аспектов риск-менеджмента. // Сборник материалов научно-практ. конф. преподавателей, аспирантов и студентов «Социально-экономические предпосылки перехода столичного региона к устойчивому развитию». М.: МГАДА, 2006 г .– 0,2 п.л.

  7. Андреев, М.В. Educational Risk Management (Управление рисками в образовании). / Гурьянов, М.Ю. // Сборник материалов научно-практ. конф. преподавателей, аспирантов и студентов «Социально-экономические предпосылки перехода столичного региона к устойчивому развитию». М.: МГАДА, 2006 г. – 0,2 п.л.



Подписано в печать: «__» __________ г.

Формат 60х84 1/16

Объем 1.25 усл. п.л.

Издательство: ______________________

Тираж 100 экз. Заказ № _______________




Учебный материал
© bib.convdocs.org
При копировании укажите ссылку.
обратиться к администрации